华尔街“大空头”加码做空美光等AI相关股票

被华尔街称为“大空头”的Michael Burry，近日再度加码做空美光等AI相关股票，并维持对特斯拉和Palantir的空头押注，其对半导体板块的看空逻辑正受到市场越来越多的关注。

Burry于当地时间7月25日在Substack发文披露最新持仓动向，显示他进一步扩大了对美光科技、英伟达及费城半导体ETF的空头仓位，同时新增做空卡特彼勒。

他明确表示，英伟达当前及未来的大量需求并非来自终端客户，而是通过表外融资安排循环驱动，并援引2026年国际清算银行年度报告加以佐证。与此同时，他对特斯拉和Palantir的空头仓位保持不变，并继续持有纳斯达克100 ETF的看跌期权。

Burry对AI相关板块的看空，建立在对行业需求真实性的质疑之上。他认为，当前AI基础设施投资热潮中，大量资本开支并未对应真实的终端需求，而是通过不透明的融资结构自我循环，存在系统性高估风险。

另一方面，马斯克警告称，长期维持SpaceX大规模空头仓位的机构，“生存概率非常低”。对于市场关注的SpaceX和特斯拉是否可能合并，马斯克既没有承认，也没有否认，只是表示两家公司之间的业务重叠会越来越多。